К концу года общий объем ввода складских объектов по России может достичь 3,5 млн кв. м и обновить исторический максимум с 2014 года

Россия - По данным консалтинговой компании NF Group (ex. Knight Frank Russia), общий объем складских площадей в России по предварительным итогам III квартала 2022 года составил более 37,8 млн кв.м. При этом объем качественных складов, введенных с начала 2022 года, достиг почти 1,8 млн кв.м, что на 13% больше, чем за аналогичный период 2021 года. До конца года общий объем ввода по России может обновить исторический максимум и увеличиться до 3,5 млн кв.м. Среди регионов России наибольшую долю в структуре ввода занимают спекулятивные проекты - на их долю пришлось 49% от общего ввода. Доля вакантных площадей с учетом субаренды в складах классов А и В снизилась до 3,3%. Средний диапазон стоимости аренды складских площадей на первичном рынке практически не изменился и составляет 5 500-7 200 руб./кв.м/год без НДС и ОРЕХ. Диапазон ставок аренды на вторичном рынке несколько ниже - 5 000-6 500 руб./кв.м/год triple net. По предварительным данным за III квартал 2022 года, общий объем складских площадей в России составил более 37,8 млн кв.м. Из них 20,4 млн кв.м приходится на Московский регион, 4,4 млн кв.м - на Санкт-Петербург и Ленинградскую область, 13 млн кв.м - на другие регионы страны.

Общий объем складских площадей в России, введенных с начала года, составляет 1,8 млн кв.м, что на 13% больше, чем за аналогичный период 2021 года. Из них 60% (около 1,1 млн кв.м) было введено в Москве, 9% - в Санкт-Петербурге (160 тыс. кв.м) и 31% (550 тыс. кв.м) - в остальных регионах. Лидерами среди городов по объемам ввода стали Ростов-на-Дону, Казань и Воронеж с долями в 17%, 15% и 12% соответственно. Также по объему завершенного строительства выделяются Новосибирск и Екатеринбург - суммарно на них приходится 18% от общего объема ввода. До конца года общий объем ввода складских объектов по России может обновить исторический максимум с 2014 года и составить около 3,5 млн кв.м. Динамика ввода складской недвижимости в регионах России, 2012-2022 гг. .

Источник: NF Group (ex. Knight Frank Research). По предварительным итогам за III квартал 2022 года наибольшую долю в структуре ввода занимают спекулятивные проекты, на которые пришлось 49%, что в абсолютных значениях составляет 272 тыс. кв.м. Крупнейшими спекулятивными объектами, введенными с июля по сентябрь, стали два здания складского комплекса «Синергия» в Казани площадью по 37,9 тыс. кв.м каждый. Проекты, построенные по схеме built-to-suit, заняли в структуре ввода 27%, их доля от общего объема введенных площадей сократилась на 26 п. п. по сравнению с итогами девяти месяцев 2021 года. Единственным крупным складским комплексом формата BTS, где завершилась стройка в III квартале 2022 года, стал «PNK Парк Березовский» в Екатеринбурге - площадь нового корпуса составляет 12,2 тыс. кв.м. На склады, которые были введены под нужды собственников, пришлось 24% от общего объема ввода или около 131 тыс. кв.м. Лидерами по объему предлагаемой площади стали комплексы «Рамонский» и «РК Новый Мир», расположенные в Воронеже и в Большом Камне Приморского края соответственно.

По итогам III квартала 2022 года доля вакантных площадей в целом составляет 3,3% от существующего предложения, из которых на прямую аренду приходится 2,5%, на субаренду - 0,8%. К концу 2022 года в регионах ожидается уход от формата субаренды, поскольку у большинства арендодателей не будет потребности в краткосрочном закрытии пустующих площадей, либо контракты с субарендаторами будут пересмотрены в пользу долгосрочной прямой аренды. Константин Фомиченко, региональный директор, директор департамента индустриальной и складской недвижимости NF Group: «На текущий момент мы видим, что основные тенденции, обозначенные по итогам полугодия, сохраняются за исключением показателя вакансии - его значение не увеличилось в III квартале 2022 года. В большинстве крупных регионов показатель свободного предложения без учета субаренды остается низким, и найти готовые площади большого размера крайне сложно. В целом, мы ожидаем, что вакансия по прямой аренде ещё вырастет к концу года и будет составлять 3-3,5% с учетом нового ввода».

Доля вакантных складских площадей класса A, B,%. . Источник: NF Group (ex. Knight Frank Research). По предварительным данным за девять месяцев 2022 года объем сделок в регионах России (без учета Москвы и Санкт-Петербурга) составил 349 тыс. кв.м, что на 44% меньше, чем за аналогичный период прошлого года. С учетом будущих сделок общее снижение спроса по сравнению с 2021 года ожидается на уровне 35%. Динамика объема сделок в регионах России. .

Источник: NF Group (ex. Knight Frank Research). их доля в общей структуре сделок составляет 42%. На компании сектора онлайн-торговли приходится не более 30% от объема спроса. Заметно возросли запросы со стороны дистрибьюторов, доля сделок с которыми теперь составляет до 11% (на 8 п. п. больше по сравнению с итогами 2021 года). Распределение спроса в регионах России по профилю клиентов, I-III кв. 2022. . Источник: NF Group (ex. Knight Frank Research). Средневзвешенная запрашиваемая ставка аренды на склады класса A в регионах России остается на уровне I полугодия 2022 года, при этом наблюдается стабилизация средней стоимости аренды. Средний диапазон стоимости аренды складских площадей на первичном рынке составляет 5 500-7 200 руб./кв.м/год без НДС и ОРЕХ. Для удаленных регионов с относительно более высокой стоимостью строительства, таких как Хабаровск и Владивосток, значения ставки - 8 000-8 500 руб./кв.м/год triple net. При этом диапазон ставок аренды на вторичном рынке располагается на уровне - 5 000-6 500 руб./кв.м/год triple net, для регионов Сибири и Дальнего Востока - 6 500-7 000 руб./кв.м/год triple net.